Bericht der VR Bank

Bilanzsumme und betreutes Kundenvolumen

Kundengelder

Kundenkredite

Wertpapieranlagen

Die Wertpapieranlagen unserer Bank betragen zum Bilanzstichtag 27,6 % der Bilanzsumme. Davon entfällt ein Anteil von 18,3 % auf Schuldverschreibungen und festverzinsliche Wertpapiere sowie 9,3 % auf Aktien und andere nicht festverzinsliche Wertpapiere.

Den überwiegenden Teil unseres Portfolios bilden festverzinsliche Anleihen, geldmarktabhängige variabel verzinsliche Papiere sowie Anleihen und Schuldverschreibungen mit ein- bzw. mehrfachem Kündigungsrecht. Anlagen in Investmentanteilen bestehen ausschließlich in Form eines Spezialfonds. Die Fälligkeitsstruktur der Eigenanlagen ist breit gestreut und berücksichtigt die Zahlungsströme im sonstigen bilanziellen Kundengeschäft. Insgesamt wird dem Risikoaspekt durch unsere Limitierung und Streuung der Anlagen ausreichend Rechnung getragen. Die Papiere des Anlagevermögens wurden nach dem gemilderten Niederstwertprinzip bewertet.

Eigenkapital und Liquidität

Die Eigenkapital- und Liquiditätsausstattung der VR Bank Lahn-Dill ist gut. Das bilanzielle Eigenkapital einschließlich des Fonds für allgemeine Bankrisiken konnte zum 31.12.2023, vorbehaltlich der Zustimmung durch die Vertreterversammlung, auf 281 Mio. € erhöht werden und hat somit einen Anteil von 12,3 % an der Bilanzsumme. Die Kapitalplanung der Bank ist auf ein nachhaltiges Wachstum ausgerichtet. Dabei werden auch die erhöhten Kapitalanforderungen der Zukunft berücksichtigt. Die Kernkapitalquote beträgt zum Jahresende 17,2 %, die Gesamtkapitalquote 18,4 % und die Liquiditätskennzahl (LCR) liegt bei 146,1 %. Die aufsichtsrechtlichen Anforderungen an die Eigenmittelausstattung und Liquidität wurden im Geschäftsjahr 2023 jederzeit mit einem ausreichenden Abstand zu den geforderten Grenzen eingehalten. Risiko, Ertrag und Eigenkapital der VR Bank Lahn-Dill sind damit weiterhin in einer guten Balance.

Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter

Ertragslage

Das Zinsergebnis als wesentliche Ertragsquelle ist gegenüber dem Vorjahr um 17 % auf insgesamt 35,9 Mio. € angestiegen. Während die Zinserträge um 11,2 Mio. € erhöht werden konnten, haben sich die Zinsaufwendungen mit einer Steigerung um 5,6 Mio. € mehr als verdreifacht. Die Zinserträge profitierten vom Anstieg der kurzfristigen Zinsen und dessen Wirkung insbesondere auf geldmarktreferenzierte Kredite und Geldanlagen. Im Zinsaufwand wirkten Umschichtungen unserer Kunden hin zu höherverzinslichen Anlageformen.

Der Provisionsüberschuss lag 3,8 % über dem Vorjahr. Die Erträge aus den Bereichen Wertpapiergeschäft sowie Zahlungsverkehr und Kontoführung einschließlich der Auslagenerstattungen stiegen an, während die Erträge aus dem Versicherungsgeschäft rückläufig waren. Korrespondierend mit den Erträgen erhöhten sich auch die Aufwendungen für das Wertpapiergeschäft und den Zahlungsverkehr und die Kontoführung. Demgegenüber gingen die Aufwendungen für die Kreditvermittlung zurück.

Die Verwaltungsaufwendungen lagen insgesamt um 2,2 Mio. € oder 7,6 % über dem Vorjahreswert. Dabei haben sich die Personalaufwendungen um 1,4 Mio. € bzw. 8,0 % deutlich erhöht. Ein wesentlicher Faktor ist neben Tariferhöhungen die Zahlung der Inflationsausgleichprämie an die Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter. Die anderen Verwaltungsaufwendungen sind um 756 TEUR bzw. 6,9 % gestiegen. Belastend wirkte hier der allgemeine Preisanstieg, der sich in Form von höheren Aufwendungen für die Datenverarbeitung und gestiegene Raumaufwendungen bemerkbar machte. Darüber hinaus fielen im Rahmen unseres Transformationsprojektes erhöhte Beratungsaufwendungen für externe Anbieter an.

Das Betriebsergebnis vor Bewertung konnte insgesamt um 3,5 Mio. € gesteigert werden. Die Aufwands- und Ertragsrelation (Cost-Income-Ratio) hat sich von 59,7 % auf 57,6 % verbessert.

Im Berichtsjahr ergab sich insgesamt ein positives Bewertungsergebnis. Aus dem Kreditgeschäft lag die Belastung unter dem erwarteten Aufwand. Bei den Wertpapieren führte die positive Entwicklung an den Aktien- und Rentenmärkten zur Wertaufholung. Hier kehrten sich die, durch den starken und schnellen Zinsanstieg im vergangenen Jahr, erforderlichen Abschreibungen in Zuschreibungen um.

Ausblick und Prognose

Für unseren Ergebnisausblick gehen wir von einem moderaten wirtschaftlichen Aufschwung aus. Die Inflation wird sich allmählich verringern, aber weiterhin oberhalb der Marke von 2 % bleiben. Für den anhaltenden Inflationsdruck sorgen die gestiegenen Energie- und Nahrungsmittelpreise sowie hohe Lohnforderungen auch angesichts einer anhaltenden Arbeitskräfteknappheit. Ebenso führen die wirtschaftspolitischen Anstrengungen zur Erreichung der Klimaziele zu anhaltendem Inflationsdruck.

Der Zinsüberschuss kann absolut unter der Annahme eines rückläufigen Marktzinsniveaus, insbesondere durch Leitzinssenkungen der Europäischen Zentralbank, und eines steigenden Geschäftsvolumens bei ansonsten unveränderter Geschäftsstruktur leicht ausgebaut werden.

Auch das Provisionsergebnis sehen wir leicht steigend.

Beim Personalaufwand erwarten wir bei nahezu unveränderten Mitarbeiterkapazitäten einen spürbaren Anstieg durch höhere tarifliche Steigerungen der Gehälter. Die Sachaufwendungen werden sich insbesondere durch die Auswirkungen der Inflation ebenfalls deutlich erhöhen.

Im Kundenkreditgeschäft erwarten wir einen Anstieg des Bewertungsergebnisses gegenüber dem abgelaufenen Geschäftsjahr. Im Eigengeschäft hingegen sehen wir Bewertungsgewinne aus den rein zinsinduzierten Wertkorrekturen im Geschäftsjahr 2022.

Nach derzeitigen Analysen können mögliche Belastungen angesichts unserer laufenden Ertragskraft und der Vermögens- bzw. Substanzsituation getragen werden. Bestandsgefährdende Risiken sehen wir aktuell nicht. Insgesamt erwarten wir für das Geschäftsjahr einen Jahresüberschuss auf dem Niveau des Vorjahres, eine entsprechende Dotierung der Eigenmittel sowie die Zahlung einer angemessenen Dividende.